Order flow và CVD: hấp thụ, footprint và chất lượng dữ liệu

Tính delta từ giao dịch, so hoạt động spot với perpetual và phân biệt quan sát hữu ích với sai lệch do luồng dữ liệu hoặc cách phân loại.

Nội dung khóa học

1. 1

   Tính delta khối lượng tích lũy từ bảng giao dịch

   Tái tạo CVD từ tape giao dịch: 4 lệnh, 0,7 BTC mua chủ động ròng. Kiểm tra phân loại bên, đơn vị và thời gian reset trước khi đọc phân kỳ.

   7 phút

   Tóm tắt: CVD là tổng tích lũy của số lượng giao dịch có dấu từ điểm bắt đầu công bố: cộng số lượng mua chủ động và trừ số lượng bán chủ động. Với CVD theo đồng định giá, nhân từng giao dịch với chính giá khớp của nó. Các giao dịch +2, −0,5, +1 và −1,8 BTC cho CVD +0,7 BTC trên tổng volume 5,3 BTC.

2. 2

   Phân biệt hấp thụ với cạn lực trong dòng lệnh

   Giá ngừng rơi có thể do phe mua hấp thụ bán hoặc phe bán tự hụt hơi. Phân biệt qua dòng lệnh đã khớp, mức bổ sung và phản ứng giá.

   8 phút

   Tóm tắt: Hấp thụ áp lực bán là khi có nhiều giao dịch do người bán chủ động nhưng giá tiến xuống ít, vì bid thụ động đón lượng bán. Cạn lực là sự tham gia chủ động giảm dần. Cả hai đều có thể làm giá ngừng giảm, nên so volume, delta và phản ứng giá trên cùng cửa sổ với hoạt động thường của thị trường đó.

3. 3

   So CVD spot với dòng perpetual đúng cách

   So sánh spot CVD với perpetual flow trên cùng đơn vị, khung giờ và sàn. Phân kỳ spot-perp đặt ra câu hỏi chứ không định vị dòng tiền lớn.

   8 phút

   Tóm tắt: Chỉ so CVD spot và perpetual khi cửa sổ, đơn vị đồng định giá, cách phân loại và tập sàn khớp nhau, và đọc delta ròng cùng tổng volume: delta ÷ tổng volume cho tỷ lệ mất cân bằng có dấu từ −1 đến +1. Phân kỳ spot–perp có thể phản ánh hedge, giao dịch basis hoặc đóng short; nó không chỉ ra tiền thông minh.

4. 4

   Đọc mất cân bằng chéo trên footprint với ngưỡng khối lượng tối thiểu

   Tính mất cân bằng footprint chéo: 160 so với 40 là 4×. Đặt mẫu tối thiểu, xử lý mẫu số bằng không và kiểm tra cách phân loại khối lượng.

   8 phút

   Tóm tắt: Mất cân bằng chéo trên footprint so volume mua chủ động tại một giá với volume bán chủ động thấp hơn một hàng: 160 so với 40 là 4×. Áp ngưỡng volume gộp tối thiểu, coi mẫu số bằng 0 là không xác định và kiểm tra volume đến từ phía taker hay từ ước tính intrabar.

5. 5

   Kiểm tra dữ liệu dòng lệnh trước khi tin tín hiệu

   Phát hiện lệnh thiếu, sự kiện trùng, mốc thời gian cũ và lỗi phân loại. Xây dựng kiểm tra đầy đủ trước khi tin tín hiệu CVD hay sổ lệnh.

   8 phút

   Tóm tắt: Trước khi tin tín hiệu CVD hay sổ lệnh, kiểm tra luồng có quan sát được hoạt động đó không: giữ thời gian sự kiện và thời gian nhận, ID trade và ranh giới kết nối lại, và để khoảng trống là thiếu thay vì điền số không. Trong ví dụ, mất một lệnh bán 1,8 BTC biến CVD +0,7 BTC thành +2,5 BTC.

Phóng to sơ đồ

1. Tính delta khối lượng tích lũy từ bảng giao dịch
2. Phân biệt hấp thụ với cạn lực trong dòng lệnh
3. So CVD spot với dòng perpetual đúng cách
4. Đọc mất cân bằng chéo trên footprint với ngưỡng khối lượng tối thiểu
5. Kiểm tra dữ liệu dòng lệnh trước khi tin tín hiệu

Tài liệu học tập. Các ví dụ không chứng minh chiến lược có lợi nhuận. Chi phí, bước nhảy giá và thanh lý có thể gây lỗ vượt mức dừng lỗ dự kiến.