Pozisyon büyüklüğü ve kaldıraç: risk, stop ve komisyonlar

Pozisyon büyüklüğünü geçersizlik seviyesinden hesaplayın, kaldıraç ile maruziyeti ayırın ve işlem fikrini gerçek maliyetlerle değerlendirin.

Kurs içeriği

1. 1

   Pozisyon büyüklüğünü geçersizlik seviyesinden hesaplayın

   Risk bütçesi ve stop loss seviyesinden geriye doğru pozisyon büyüklüğü hesaplayın. Komisyon ve kaymayı ekleyin, kaldıracı iki kez saymaktan kaçının.

   7 dk

   Kısaca: Pozisyon büyüklüğü = (risk bütçesi − sabit maliyetler) ÷ (stop mesafesi + komisyon + kayma + birim başına fonlama). Sonucu miktar adımına göre aşağı yuvarlayın. Kaldıraç gereken teminatı değiştirir, bu miktarın zararını değiştirmez.

2. 2

   Kaldıraç, teminat ve likidasyon riskini birbirinden ayırın

   Kaldıraç ve marjin (teminat) farklı risklerdir. İki kaldıraç ayarında başlangıç teminatını hesaplayın; sürdürme marjini likidasyon fiyatı değildir.

   7 dk

   Kısaca: Sabit miktarda kaldıraç yalnızca başlangıç teminatını (nominal ÷ kaldıraç) değiştirir, fiyat hareketi başına kâr/zararı değiştirmez. Yüksek kaldıraç likidasyondan önce daha küçük bir teminat tamponu bırakır; maruziyet ancak kaldıracı daha büyük miktarla işlem yapmak için kullanırsanız büyür.

3. 3

   Komisyon ve kayma sonrası işlem beklentisini hesaplayın

   Kazanma oranı, kâr ve zararı net beklentiye dönüştürün. Başa baş oranını bulun; komisyon ve kaymanın 2R'lik bir işlemi nasıl eksiye düşürdüğünü görün.

   7 dk

   Kısaca: Net beklenti = kazanma oranı × ortalama kazanç − kaybetme oranı × ortalama kayıp − işlem başına ortalama maliyet. Başa baş kazanma oranı = (L + C) ÷ (W + L). %40 kazanma oranı ve 2R kazançlar, maliyet işlem başına 0,25R'ye ulaşınca para kaybettirir.

4. 4

   Stop-market ile stop-limit arasında seçim yapın

   Stop tetiklenmesi dolum demek değildir. Stop-market veya stop-limit'e güvenmeden boşlukları, kısmi dolumları ve borsa koruma kurallarını kıyaslayın.

   7 dk

   Kısaca: Stop-market emri tetiklemede piyasa emri gönderir ve fiyat yerine çıkışa öncelik verir. Stop-limit emri bir limit emri gönderir; fiyat limitin ötesine atlarsa gerçekleşmeyebilir. İkisi de fiyat boşluğu riskini ortadan kaldırmaz.

5. 5

   Bir işlem fikrini çürütebilen günlük oluşturun

   Favori setup'ınızı çürütebilen bir işlem günlüğü tutun. Giriş kurallarını sabitleyin, reddedilen işlemleri saklayın ve yeni veriyle test edin.

   8 dk

   Kısaca: Sabit kurallara uyan her fırsatı, elenen, kaçırılan ve gerçekleşmeyenler dahil, her işlemin maliyetleriyle birlikte kaydedin. Kuralları önceki bir dönemde geliştirin ve yalnızca daha sonraki, dokunulmamış bir dönemde değerlendirin.

Diyagramı büyüt

1. Pozisyon büyüklüğünü geçersizlik seviyesinden hesaplayın
2. Kaldıraç, teminat ve likidasyon riskini birbirinden ayırın
3. Komisyon ve kayma sonrası işlem beklentisini hesaplayın
4. Stop-market ile stop-limit arasında seçim yapın
5. Bir işlem fikrini çürütebilen günlük oluşturun

Eğitim materyalidir. Örnekler kârlı bir stratejiyi kanıtlamaz. Maliyetler, fiyat boşlukları ve likidasyonlar planlanan stop seviyesinin ötesinde kayıplara yol açabilir.