FIRE 계산기

FIRE(Financial Independence, Retire Early)는 공격적으로 저축하고 투자해 일반적인 은퇴 나이인 65세보다 수십 년 앞서 경제적 자유를 얻는 데 초점을 맞춘 운동입니다. 핵심 아이디어는 간단합니다. 패시브 인컴(배당, 이자, 자본 이득)만으로 생활비를 충당할 만큼 투자 자산을 쌓으면 더 이상 돈을 벌기 위해 일할 필요가 없습니다.

“FIRE 목표 금액”은 필요한 투자 자산의 총액입니다. 표준 공식은 연간 지출을 안전 인출률(Safe Withdrawal Rate, SWR)로 나누는 것입니다. 기본값인 4% SWR에서는 연간 지출의 25배가 됩니다. 1년에 50,000 USD를 쓰는 사람이 경제적 자유를 얻으려면 1,250,000 USD가 필요합니다.

FIRE 운동은 Mr. Money Mustache 같은 블로그와 “Your Money or Your Life” 같은 책을 통해 대중의 관심을 받았습니다. 비판도 있지만, 그 바탕이 되는 계산은 수십 년간의 금융 연구와 널리 인정받는 트리니티 연구에 근거합니다.

4% 룰은 “트리니티 연구”(1998)에서 비롯되었습니다. 이 연구는 과거 주식·채권 시장 데이터를 분석해 은퇴자에게 안전한 인출률을 산출했습니다. 연구 결과, 은퇴 첫해에 포트폴리오의 4%를 인출하고 이후 매년 그 금액을 인플레이션에 맞춰 조정하면, 분산된 주식·채권 포트폴리오가 과거 시나리오의 약 95%에서 최소 30년 동안 유지되었습니다.

예를 들어 포트폴리오가 1,250,000 USD라면 첫해에 50,000 USD를 인출합니다. 인플레이션이 3%라면 2년 차에는 51,500 USD, 3년 차에는 53,045 USD를 인출하는 식이며, 포트폴리오 성과와는 관계없이 이어집니다. 이 연구는 주식과 채권의 비중을 60/40 또는 75/25로 가정했고, 1925년부터 1995년까지의 미국 시장 데이터를 사용했습니다.

일부 최근 재무 설계사들은 FIRE 실천자에게 3~3.5%의 더 보수적인 인출률을 권합니다. 조기 은퇴자는 원래 연구에서 검증한 30년이 아니라 50년 이상 포트폴리오를 유지해야 할 수 있기 때문입니다. 반면 글로벌 분산 투자와 하락장에서 지출을 줄이는 유연성만 있다면 4%로도 충분하다는 주장도 있습니다.

Lean FIRE: 필수 지출(현재 지출의 60~70%)만 충당하는 미니멀한 예산으로 경제적 자유를 이루는 방식입니다. 필요한 자산 규모가 가장 작지만, 은퇴 후 검소한 생활을 감수해야 합니다.

일반 FIRE: 현재 연간 지출을 기준으로 한 표준 FIRE 목표입니다. 근로 소득 없이도 지금의 생활 수준을 무기한 유지할 수 있습니다.

Fat FIRE: 넉넉한 예산(보통 현재 지출의 150%)으로 경제적 자유를 이루는 방식입니다. 생활 수준 향상, 여행, 예상치 못한 지출에 대비한 여유가 생기지만 훨씬 많은 저축이 필요합니다.

Coast FIRE: 앞으로 한 푼도 더 저축하지 않아도 복리 성장만으로 65세에 FIRE 목표 금액에 도달할 만큼 투자해 둔 상태입니다. Coast FIRE에 도달하면 현재 생활비만 벌면 되므로, 보수가 낮은 일을 하거나 파트타임으로 일하거나 하고 싶은 프로젝트를 하면서도 노후 자금을 걱정하지 않아도 됩니다.

Barista FIRE: Coast FIRE와 비슷하지만, 주로 건강보험 혜택을 받기 위해 파트타임으로 일하는 방식입니다(의료보험이 고용주와 연결된 미국에서 흔합니다). 이름은 파트타임 직원에게도 복리후생을 제공하는 스타벅스 같은 회사에서 파트타임으로 일하는 데서 유래했습니다.

저축률은 FIRE 달성에 가장 중요한 단일 변수입니다. 저축률과 FIRE까지 걸리는 기간의 관계는 다음과 같이 매우 비선형적입니다.

저축률을 10%에서 25%로 높이면 FIRE까지의 기간이 19년 단축됩니다. 50%에서 70%로 높이면 거의 9년을 앞당길 수 있습니다. 저축률이 높을수록 효과가 두 배로 나타나기 때문입니다. 매달 더 많이 저축하는 동시에 목표 FIRE 금액도 낮아집니다(지출이 줄어들기 때문입니다). 이 두 가지가 함께 경제적 자유를 앞당깁니다.

1. 지출 과소평가: 특히 미국에서는 고용주 보험이 없는 가족의 의료비가 연간 10,000~25,000 USD에 이를 수 있습니다. 많은 FIRE 계산기가 이를 무시합니다. 주택 유지비, 차량 교체 비용, 생활 수준 인플레이션도 고려하세요.

2. 세금 무시: 투자금 인출에는 세금이 붙는 경우가 많습니다. 양도소득세, 은퇴 계좌의 최소 의무 인출액, 주(州) 세금 등이 인출률을 크게 깎아 먹을 수 있습니다.

3. 일정한 수익률 가정: 이 계산기는 고정된 연 수익률을 사용하지만 실제 시장은 변동성이 큽니다. 약세장 초입에 은퇴하면(수익률 순서 위험) 포트폴리오가 회복하기 어려운 타격을 입을 수 있습니다. 유연한 인출 전략이 이 위험을 줄이는 데 도움이 됩니다.

4. 인플레이션 간과: 오늘의 연 50,000 USD는 20년 뒤 구매력이 훨씬 떨어집니다. FIRE 목표 금액은 현재 지출만이 아니라 지금부터 목표 은퇴 시점까지의 인플레이션을 반영해야 합니다.

5. 과도한 저축으로 인한 번아웃: 몇 년씩 지출을 극단적으로 줄이면 번아웃이 오고 결국 계획을 통째로 포기할 수 있습니다. 지금의 삶도 즐길 수 있는 지속 가능한 저축률이 유지할 수 없는 극단적인 저축률보다 낫습니다.